Родилась она в Койамбутуре в малаялийской семье и с детства влюбилась в кино благодаря фильмам МГР. Учёба, семья, поддержка сестры и отца — всё это помогло ей сделать шаг в индустрию ещё школьницей. Первый фильм Velli Ratham вышел, когда она училась в девятом классе, а вскоре она появилась и в малайялам-картине Thaliritta Kinakkal.

После десятого класса Сарала несколько лет играла в театре, где набрала опыт, который стал её фирменным стилем: быстрое переключение эмоций, отчётливое чувство ритма и умение играть возрастных персонажей. Уже в начале карьеры она решила не ограничиваться мягкими женскими ролями и сыграла 32-летнюю беременную женщину в Mundhanai Mudichu, а затем 65-летнюю мать героя Бхагьяраджа в Chinna Veedu — актрисе тогда было чуть больше двадцати. Эти эксперименты задали тон всей её дальнейшей карьере.

В 1980–2000-х Сарала стала постоянной участницей популярных комедий, работала со всеми главными комиками южноиндийского кино — Вадивелу, Брахманандамом, Гаундамани, Сентилом и Вивеком. Её дуэты с Вадивелу и Брахманандамом до сих пор считаются эталоном комедийной химии. Среди своих любимых ролей она называет Karakattakkaran, Varavu Ettana Selavu Pathana, Sathi Leelavathi, Viralukketha Veekkam и Viswanathan Ramamoorthy.

Она трижды получала Государственную премию Тамил-Наду за лучшую женскую комедийную роль, дважды удостаивалась награды Нанди и выиграла Vijay Award за Kanchana. Параллельно Сарала активно работает на телевидении — ведёт шоу, судит юмористические программы и регулярно появляется в развлекательных проектах.

В политике актриса присоединилась к партии Камала Хасана Makkal Needhi Maiam, что стало редким примером перехода комедиантки в общественную деятельность.

В личной жизни Сарала не замужем и посвятила себя воспитанию детей родственников, которых считает своими.